AI熱潮持續席捲全球金融市場。外媒《The Motley Fool》近日直指，這波AI潮絕非曇花一現，投資人的獲利時間甚至可能長達數年，建議應以10年的視角進行投資配置，並點名包含台積電在內共3檔股票。
不論市場如何競爭，晶片設計公司在可預見的未來內都必須尋求半導體代工，這正是台積電無可撼動的優勢所在作為全球規模最大的晶片代工廠，台積電在各類先進運算領域皆掌握主導性的市佔率。包含輝達在內，全球多數頂尖科技公司都高度依賴其強大的晶片製造服務。
相較於押寶單一晶片設計商，投資台積電更能穩健地從資料中心的下個10年的龐大支出浪潮中獲益。隨着全球資料中心老舊設備的汰換與新技術升級，台積電的成長動能將維持強勁。
亞馬遜表面上是電商龍頭，但其大部分利潤其實來自雲端服務（AWS），是不折不扣的AI概念股。在AI強勁需求的推升下，AWS的成長正全面加速，今年第一季營收年增率高達28%，創下近4年來的最佳表現。
為了大幅擴增AI運算能力，亞馬遜計劃於2026年投入高達2,000億美元（約新台幣6.5兆元）的資本支出，這筆龐大的投資預計將在未來幾年為投資人帶來巨大的回報。
此外，亞馬遜的客製化AI晶片業務表現同樣亮眼，第一季呈現三位數的爆發性成長。這顯示亞馬遜並未依賴單一晶片設計商，其自研晶片的強大效能，已讓現有產能呈現供不應求的熱絡景象。
與亞馬遜策略類似，Alphabet 的雲端運算業務（Google Cloud）正迎來快速增長，並成為該集團AI策略的核心。Alphabet同樣擁有自研客製化AI晶片，並銷售給特定客戶，這讓 Google Cloud 在第一季繳出亮眼成績單，營收年增率高達63%。更引人注目的是，其營業利益率從去年同期18%飆升至本季的33%，獲利能力呈現大幅翻倍。
不過，Alphabet 與亞馬遜最大的不同，在於 Alphabet 選擇自行開發底層的生成式AI大模型Gemini，這使其對終端產品擁有更高的主導權。
隨著 Gemini 預計將與蘋果生態系進行深度整合，Alphabet 有望在未來幾年，成為全球市面上最具主導地位的生成式AI企業。
投資有風險 請小心謹慎
