曾預測3大市場泡沫並成功避險的傳奇投資人傑里米·格蘭瑟姆(Jeremy Grantham),近期不斷示警「美國股市即將發生崩盤」,而他旗下的資產管理公司GMO(Grantham, Mayo, & van Otterloo)也在最近執行一連串的避險交易。
根據GMO提交給美國證券交易委員會(SEC)的最新文件顯示,手中握有超過630億美元(月新台幣1.7兆)資產的GMO,在上個季度減持超大市值的科技股,同時買進不少AT&T等更傳統的價值股。根據數據揭露,GMO基金截至去年Q4,股票持倉總市值約208.2億美元,前十大標的佔比為30.46%。
現年八十多歲的格蘭瑟姆,曾經預測過歷史著名的3次泡沫危機,分別是1980年代的日本經濟泡沫,以及2000年的互聯網泡沫,最後則是2008年的次貸金融泡沫。
而他在近期的採訪中表示:「今天在美國,我們正處於過去一百年來的第四次超級泡沫中,標普500指數將在這個泡沫破滅後崩盤近50%。」
格蘭瑟姆指出,在可預見的未來,新興市場將產生正回報,而美國股市則步履維艱,「我們已減少對美國股市的投資,將資金集中在非美國市場。」
這句話也在接露的持股中得到驗證,根據SEC的文件顯示,GMO基金投資組合,已經進行鉅額的變動。先是大砍Google母公司Alphabet的持股逾71%,之後再狠削56%研發出COVID疫苗的輝瑞(Pfizer)的持股,連微軟(Microsoft)、蘋果(Apple)、Facebook母公司Meta也難逃減倉命運。
而賣出的資金集中到國際股票上,其中台積電(Taiwan Semiconductor)也榜上有名,與Q3相比台積電股票水位一口氣上升逾257%,其餘還有和唯品會(Vipshop Holdings)、探索傳播(Discovery)等公司。
▼(示意圖/東森新聞)
(封面示意圖/翻攝自GMO官網、pixabay)